财联社(驻京记者范姜)消息，网络小贷终于有了统一的监管办法。11月2日，银监会和央行联合发布《网络小额贷款业务管理暂行办法(征求意见稿)》，为这一行业划定了诸多红线:少数跨省经营需国务院批准，联合放贷最低出资比例首次限定为30%。
互联网小额贷款公司此前是互联网巨头做金融业务的竞争牌照之一。但由于各地金融监管部门对网络小贷的审批和监管，各地对网络小贷并没有统一的规范。但互联网突破了原有小贷公司的地域限制，大幅放大了杠杆率，风险也随之而来。2017年，网络小额贷款牌照时代互联网金融政治转折领导小组发文停止审批。
“这次网络小贷的规范文件发布，恐怕不是为了重启网络小贷牌照。”智联金融首席分析师董希淼认为，从网络小额贷款牌照征求意见稿透露的信息来看，加强监管、收紧是非常有意义的。未来这部分网络小额贷款公司可能面临退出和洗牌的过程。
50亿门槛+很少
网络小贷原则上不跨省。
根据征求意见稿，网络小贷注册资本不低于10亿，跨省网络小贷不低于50亿。
“网络小额贷款跨省经营的门槛确实太高了。”一位小贷从业者告诉财联社记者，如果是跨省经营，根据征求意见稿，其注册资本必须达到50亿元。然而，现有的在线小额贷款公司很少能达到这样的标准。“再加上之前最高法规定LPR利率是高利贷上限的4倍，以及各种技术成本，获利空室就会大打折扣。”
值得注意的是，如果只达到50亿的门槛，跨省经营可能还是做不到。征求意见稿中还要求，对少数需要跨省级行政区域开展网络小额贷款业务的小额贷款公司，由国务院银行业监督管理机构负责审批、监督管理和风险处置。
“注意，征求意见稿中使用了“极其罕见”的字眼。董希淼说，这意味着跨省经营需要专项审批，总量不会太多，基本相当于原则上不允许跨省经营。
事实上，跨省经营、准入门槛低是之前网络小贷火爆的原因。小贷公司网络小贷业务规模扩张过快。通过跨省经营，突破了业务区域的限制，迅速将业务拓展到全国。但是风险也在蔓延。特别是一些互联网公司通过小贷公司发放网络小贷，野蛮进入信贷领域，管理粗放，侵害了消费者权益，也影响了金融稳定。但少数地方政府越权审批小贷公司的网络小贷资质，为网络小贷业务的野蛮生长埋下了隐患。
据统计，目前有249家小贷公司经营网络小贷业务，约97家公司注册在广东和重庆。
没有低门槛的跨省经营，网络小贷原有的优势并不明显。一位业内人士认为，这可能是为了让小额贷款公司回归本源，支持小微企业和农村金融的发展，也应该与消费金融公司的牌照有所区别。“但目前市场错位的问题是，一些经营较好的小额贷款公司以消费贷款为主，这不是小额贷款公司未来的发展方向。”
最低投资比例为30%
联合贷款不再是杠杆风险。
除了跨省经营的风险，突破原有融资杠杆约束，大幅放大杠杆率也是网络小贷风险积累和扩大的原因之一。在这份征求意见稿中，监管不仅再次规定了外部融资的总杠杆为5倍，还规定了联合放贷的最低线。
根据征求意见稿，网络小额贷款余额通过银行贷款、股东贷款等方式。不应超过其净资产的1倍；通过发行债券和资产证券化产品融入的资金余额不得超过其净资产的4倍。单笔联合贷款中，经营网络小额贷款业务的小额贷款公司出资比例不得低于30%。
“这是首次规定网络小额贷款公司联合放贷的最低额度。”奇财智库首席分析师毕严光对财联社记者表示，这种做法实际上是为了降低这类公司的杠杆率。很多网络小额贷款公司在联合借贷中的占比只有10%到20%，这意味着他们的杠杆率提高到了8倍到9倍。
事实上，小额贷款公司只能用自由资金放贷。虽然之前各地实行不同的杠杆率，但是当他们的业务逐渐扩大后，这些小额贷款公司不得不增加注册资本来进一步放贷。以各种形式突破杠杆率的限制，成为这些小贷公司的一贯做法。
值得注意的是，对于联合借贷，在此前的《商业银行网络贷款管理办法》征求意见稿中也有明确提出，允许存在，但给出了相关细则。毕严光认为，最低30%的划定也是为了便于责任的澄清和明晰，避免双重债权人模式责任不清导致的还款责任问题。
此外，对于联合贷款，本次征求意见稿中还提出，主要与作为资金提供方的机构合作开展贷款业务的，不得将信贷审核、风险控制等核心业务外包，不得为无贷款业务资格的机构提供资金或共同出资贷款，不得接受无担保资格的机构提供自下而上承诺等增信服务和变相增信服务；主要以信息提供者身份与合作机构开展贷款业务的，不得故意向合作机构提供虚假信息，不得引导借款人过度负债或多渠道借款，不得帮助合作机构规避异地经营等监管要求。
温馨提示：注：内容来源均采集于互联网，不要轻信任何，后果自负，本站不承担任何责任。若本站收录的信息无意侵犯了贵司版权，请给我们来信(j7hr0a@163.com)，我们会及时处理和回复。
原文地址"原则上不跨省、联合贷款最低出资三成 网络小贷管理办法征求意见 收紧意味越来越浓？"：http://www.guoyinggangguan.com/xedk/102282.html。
微信扫描二维码关注官方微信
▲长按图片识别二维码
