不良资产指的是什么，不良资产是干嘛的

这是第一篇关于“不良资产”投资的文章。我们希望通过这一系列的内容，能够回答以下问题——

为什么「不良资产」可以投资？

作为一个普通投资者，为什么要选择一种相对陌生的投资方式？

应该如何选择「不良资产」处置公司放心投资？

正文:[什么是不良资产]

从宏观上看，不良资产是指“企业尚未处置的资产的净损失和潜在损失(资金)，以及按照财务会计制度规定应计提资产减值准备的各类问题资产的预计损失金额”。

从人的角度来说，不良资产是企业或个人有问题的资产。

按资产来源可分为:

我们常说，不良资产绝大部分来自银行。银行类不良资产是指银行发放的贷款不能按时足额偿还本息的违约行为。

更官方的解释是，1998年5月，也就是9年前，马洋(中国人民银行)制定了一个叫《贷款风险分类指导原则(试行)》的东西，要求各商业银行根据借款人的实际还款能力，将贷款质量分为5个等级，分为5个级别，不同的级别对应不同的违约情况，即:

正常、关注、次要、可疑、损失

后三种分类都是不良资产。不同的等级表达了“银行要钱回来”的难度，其中被归类为可疑和损失的不良资产贷款，是银行无论用什么手段都完全拿不回来的钱。假设银行放100万，一万两银行拿不回这么多钱。

【中国有多少不良资产？】

虽然不能全部拿回来，但是钱还是要的。要钱就是我们要谈的不良资产处置问题。“不良资产处置”是一门赚钱的生意。看看市场有多大！

到2016年三季度末，五大类商业银行贷款总额创历史新高；

图1

图1显示了截至2016年三季度末五类商业银行贷款总额的增长情况，以及相应的不良贷款(即不良资产)的增长情况。两者之间存在正相关关系。投入的钱越多，拿不回来的钱就越多。

再来看另一张图。图2显示了中国不良贷款的分布情况。根据中国银监会2016年8月1日发布的2015年末31个省市自治区商业银行不良贷款数据(效率这么高，请问是否服气)，我国不良贷款总额已达人民币。

1.27万亿！

图二

1.27万亿是很多，但是有很多细节，你可能没有概念。我不知道有多少人和笔者一样，一年到头口袋里没有100多块钱，别说1.27万亿，就是1.27万。为了让大家更形象地感受，笔者举几个栗子，看看这么多钱我们能买到什么。

以上海一套房产均价5万的80平米房子为例。我们可以用这个买317500套房子。2016年上海新房和二手房共成交48.24万套。你看完可能会有点困惑。哎？1.27万亿好像不多，上海的房子一年也买不完。是的，没错。通过这个例子，我其实是想告诉你上海的房子有多他妈的贵！

图3

以一辆200万的玛莎拉蒂为例，这笔钱我们可以买63.5万辆！2015年玛莎拉蒂全球销量7500辆，可以保证玛莎拉蒂厂家活846年！我估计到时候中国应该已经实现共产主义了。

图4

作者是沈阳人。以沈阳均价8000(价格简直感人)一套150平的房子为例。我们可以用这个买105.8万的房子。截止到2016年底，沈阳的房产库存面积已经达到了惊人的2743万平方米(沈阳的面积只有1294万平方米)。按照150平米折算，大概有18万左右的房子库存。从这个角度来说，不良贷款的钱如果进入沈阳楼市，分分钟应该能拯救东北经济。